Grupa Kęty S.A. przejmuje włoską Grupę METRA
Doszło do podpisania warunkowej umowy, na mocy której Grupa Kęty S.A. przejmie 100% udziałów w Fengari Holdings I B.V. Spółka ta kontroluje Grupę METRA – globalnego gracza na rynku profili aluminiowych o zintegrowanym pionowo modelu produkcji. Udziały są odkupywane od Fengari Holdings Coöperatief U.A. (podmiotu powiązanego z funduszem KPS Capital Partners, LP). Transakcja stanowi kluczowy element strategii Grupy Kęty, ukierunkowanej na budowę jednej z czołowych międzynarodowych grup kapitałowych w sektorze aluminium.
W skład Grupy METRA wchodzi m.in. włoska spółka METRA – Metallurgica Trafilati Alluminio S.p.A. Cała grupa dysponuje 9 zakładami produkcyjnymi na terenie Włoch, Stanów Zjednoczonych oraz Kanady, zatrudniając prawie 1400 pracowników. Zdolności produkcyjne w zakresie wyciskania profili wynoszą w przybliżeniu 145 tys. ton rocznie, z czego za 35% odpowiadają fabryki europejskie. METRA dostarcza zaawansowane komponenty dla kolejnictwa oraz systemy architektoniczne, świadcząc przy tym usługi o wysokiej wartości dodanej, takie jak anodowanie, spawanie, lakierowanie i obróbka mechaniczna. Przewidywane wyniki finansowe Grupy METRA na 2026 rok to ok. 600 mln EUR przychodów oraz ok. 90 mln EUR powtarzalnej EBITDA (wyłączającej koszty transakcji i zdarzenia jednorazowe).
Zakup ten wspiera długoterminowe cele Grupy Kęty związane z budowaniem silnej pozycji na rynkach europejskich, przemysłowych i budowlanych. Otwiera również drzwi do szerokiej ekspansji w Ameryce Północnej, skąd pochodzi ponad 45% obecnych przychodów przejmowanej firmy.
Główne korzyści strategiczne wynikające z transakcji:
- Istotne wzmocnienie pozycji Grupy Kęty na rynku europejskim.
- Dostęp do unikalnego know-how w wysokomarżowych sektorach (np. rozwiązania kolejowe) oraz do nowych kanałów sprzedaży na rynku włoskim, charakteryzującym się dużym zagęszczeniem nowoczesnych przedsiębiorstw.
- Efektywne wykorzystanie międzynarodowych zasięgów METRA w branży architektonicznej.
- Wzrost skali działania w Ameryce Północnej (ponad 45% sprzedaży METRA), wsparcie ekspansji systemów architektonicznych i osłonowych oraz lepsza dywersyfikacja geograficzna przy zmniejszeniu ryzyka celno-regulacyjnego.
- Wygenerowanie synergii w obszarach zakupów, technologii, sprzedaży i cross-sellingu.
Ważnym atutem transakcji jest fakt, że od lipca 2021 roku – pod skrzydłami KPS Capital Partners i we współpracy z dotychczasowym zarządem – Grupa METRA przeszła proces głębokiej restrukturyzacji i unowocześnienia biznesu, co daje jej stabilne fundamenty do dalszego wzrostu.
Z dużym uznaniem patrzymy na rozwój Grupy METRA w ostatnich latach oraz na efekty działań zrealizowanych przez KPS Capital Partners we współpracy z kadrą zarządzającą METRA. Spółka skutecznie ugruntowała swoją pozycję jako międzynarodowy dostawca najwyższej jakości rozwiązań w zakresie ekstruzji aluminium, łączący zaawansowane kompetencje techniczne, operacyjne i produkcyjne z doświadczeniem w obsłudze wymagających, dynamicznie rosnących sektorów rynku. Wierzymy, że połączenie potencjału obu organizacji otworzy nowy etap rozwoju i stworzy dodatkowe możliwości budowania wartości dla klientów, pracowników, akcjonariuszy oraz partnerów biznesowych – podkreśla Roman Przybylski, prezes zarządu Grupy Kęty S.A.
Podstawą do wyliczenia ceny zakupu była wycena firmy na poziomie 645 mln EUR, skorygowana o zadłużenie bankowe oraz inne zobowiązania finansowe na dzień 31 marca 2026 roku. Szacuje się, że końcowa cena nabycia 100% udziałów zamknie się w kwocie do 450 mln EUR, w zależności od tego, kiedy transakcja zostanie prawnie sfinalizowana.
Zamknięcie transakcji nastąpi po spełnieniu standardowych procedur prawnych, w tym po uzyskaniu niezbędnych zgód organów regulacyjnych i antymonopolowych. Emitent zamierza pokryć koszty zakupu z kapitału własnego oraz zewnętrznego finansowania dłużnego. 14 września 2026 roku zawarto umowę kredytu terminowego z Bankiem Polska Kasa Opieki S.A. na kwotę do 2.000 mln zł. Zarząd ocenia, że transakcja ta pozostanie bez istotnego wpływu na realizację aktualnej polityki dywidendowej spółki.
W roli doradców zaangażowanych w transakcję po stronie kupującego występują:
Rothschild & Co – doradztwo transakcyjne,
KPMG Advisory – audyt finansowy oraz podatkowy,
White & Case – obsługa prawna.
Przeczytaj także: Stanisław Tokarski Członkiem Zarządu Enea S.A.
Źródło: grupakety.com
Last Updated on 17 września, 2026 by Aleksandra Fenikowska